- Την Πέμπτη, η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα συνεδριάζει και οι αγορές αναμένουν ότι θα θέσει τουλάχιστον τις βάσεις για γρήγορες αυξήσεις επιτοκίων, και ίσως ξεκινήσει με μια μικρή αύξηση.
Οι μετοχές της Ασίας σημείωσαν άνοδο σήμερα, από την επίδραση που είχε το ράλι στη Wall Street χθες, αλλά τα κέρδη διατηρήθηκαν υπό έλεγχο λόγω των ανησυχιών ότι η επιθετική πολιτική της κεντρικής τράπεζας θα καταπνίξει την παγκόσμια ανάπτυξη και θα αυξήσει τους κινδύνους στασιμοπληθωρισμού.
Η απόδοση 10ετούς ομολόγου αναφοράς των ΗΠΑ ήταν 2,992%, έχοντας υποχωρήσει από το υψηλό τεσσάρων εβδομάδων του 3,064% την Τρίτη.
Η Παγκόσμια Τράπεζα μείωσε την Τρίτη την πρόβλεψή της για την παγκόσμια ανάπτυξη κατά σχεδόν ένα τρίτο στο 2,9% για το 2022, προειδοποιώντας ότι η εισβολή της Ρωσίας στην Ουκρανία έχει επιδεινώσει τη ζημιά από την πανδημία COVID-19 και πολλές χώρες αντιμετωπίζουν τώρα ύφεση. Παρόλα αυτά, οι αμερικανικές μετοχές έκαναν ράλι για να κλείσουν υψηλότερα για δεύτερη συνεχόμενη ημέρα
Τα ΣΜΕ επί των δεικτών της Wall Street εμφανίζουν απώλειες της τάξης του -0,3% αν και πρόσφατα η τάση στην Νέα Υόρκη αλλάζει κατεύθυνση ενδοσυνεδριακά. Αλλά τα ΣΜΕ επί των ευρωπαϊκών που έχουν θετικές μεταβολές ειδοποιούν για ανοδική έναρξη
Οι επενδυτές με μέτριο τζίρο για τέταρτη μέρα στη σειρά, και μικρής σχετικά αξίας πακέτα, οδήγησαν την τιμή του Γενικού Δείκτη Τιμών στις 891,81 από 900,28 μονάδες την προηγούμενη, με μεταβολή -0,94%. Ο συνολικός τζίρος ανήλθε στα 55,834 εκατ. ευρώ με αξία πακέτων 2,788 εκατ. Ο FTSE25 έκλεισε με απώλειες -1,12% στις 2157,79 μονάδες, ενώ ο FTSEΜ υποχώρησε κατά -0,41%.
Η εικόνα της αγοράς σφραγίζεται από την αδυναμία να ξεπεραστούν αποφασιστικά οι 900 μονάδες αλλά και από τη διατήρηση του ΓΔ σε ζώνη συσσώρευσης με κάτω άκρο τις 888 μονάδες. Αν και μετά τα χθεσινά που είχαμε εμφάνιση κατώτερου μέρας στις 16:13 λίγο κάτω από τις 888 μονάδες (887,70), θεωρείται θετικό μήνυμα η επιστροφή του στις 891,81 μονάδες. Για την κατάσταση αυτή ο Δημήτρης Τζάνας της ΚΥΚΛΟΣ ΑΧΕΠΕΥ ανέφερε: Είναι φανερό ότι η διατήρηση του ομιχλώδους σκηνικού περί την Ουκρανική κρίση τροφοδοτεί την επιφυλακτικότητα των επενδυτών καθώς συντηρείται η αβεβαιότητα για τα στοιχεία κόστους αλλά και τις συνθήκες ζήτησης, εξαιτίας των οποίων η εικόνα των εταιρικών μεγεθών μπορεί να ανατραπεί στα επόμενα τρίμηνα. Την ίδια ώρα, επανέρχεται η ένταση στις ελληνοτουρκικές σχέσεις, με το θερμό καλοκαίρι να είναι ενδεχόμενο να γίνει πιο θερμό και για «άλλους λόγους». Με την τεχνική εικόνα να επιτρέπει πλέον την αναφορά σε σημεία στήριξης στην περιοχή των 880 μονάδων και όριο αντίστασης τις 920 μονάδες στο βαθμό που ξεπεραστεί το οχυρό των 900 μονάδων του Γ.Δ.
Η πτώση στην Αθήνα στις 17:20 ήταν μικρότερη από τις απώλειες των χρηματιστηρίων της κεντρικής Ευρώπης, που έλαβαν υπόψη του -0,70% στο ημίωρο για τον Dow Jones. Τελικά συμμάζεψαν και αυτά τις απώλειές τους στο τέλος, διαπιστώνοντας πως και στη Wall Street εξασθένισαν οι πιέσεις.
Στις 14:00 χθες, οι μετοχές του FTSE25 με τζίρο πάνω από 1 εκατ. ευρώ ήταν ΜΟΗ ΟΤΕ ΕΤΕ ΟΠΑΠ ΜΥΤΙΛ ΑΛΦΑ και ΕΥΡΩΒ και από αυτές μόνο ο ΟΤΕ είχε κέρδη της τάξης του +1%. Ο ΓΔ ήταν τότε στις 896 μονάδες περίπου, με μεταβολή μικρότερη ελαφρά του -0,50% και η αξία των συναλλαγών ήταν 18,5 εκατ. χωρίς πακέτα και τα 12 αφορούσαν αυτές τις μετοχές. Η εικόνα στο σύνολο του ταμπλό μετά από τρεισήμισι ώρες περιλάμβανε 24 με 25 ανοδικές και 59 με 60 πτωτικές. Στα blue chip τα 15 είχαν απώλειες και επτά κέρδη. Τρεις κλαδικοί δείκτες εμφάνιζαν απώλειες πάνω από -1% και ήταν των Τραπεζών -1,8%, των Βιομηχανικών Προϊόντων και Υπηρεσιών -1,51% και των εταιριών Υγείας -1,21%.
Για άλλη μια φορά το κλειδί για την κατεύθυνση της Αθηναϊκής αγοράς ήταν οι Τράπεζές της. Έγιναν πάλι χθες οδηγός στην πτώση της αγοράς που πήρε διαστάσεις με την πάροδο του χρόνου. Αφού κινήθηκε πλάγια από τις 11:30 ως τις 14:50 ο ΓΔ εγκατέλειψε το επίπεδο πάνω από τις 895 μονάδες και κατρακύλησε ως τις 888. Ένα επίπεδο στήριξης αναγνωρισμένο από όλους. Τεχνικά η εικόνα της αγοράς περιγράφεται στο σχόλιο της Fast Finance για τον ΓΔ: Έχουν περάσει 7 συνεδριάσεις με το επίπεδο των 900 μονάδων να μοιάζει ανυπέρβλητο με την αγορά να έχει μπει σε καλοκαιρινή περίοδο από πλευράς τζίρου. Ο ΓΔ χρειάζεται μία ουσιαστική κατοχύρωση του επιπέδου αν θέλει να δοκιμάσει κίνηση προς την ζώνη 930-940 που είναι και το πτωτικό χάσμα από την 27η Απριλίου. Ουσιαστική κοντινή στήριξη εντοπίζεται στις 879 μονάδες.
Τα στοιχήματα στα παράγωγα δείχνουν πως ο δείκτης του ενδιαφέροντος των θεσμικών, δηλαδή των blue chip, θα υποχωρήσει ως τις 2100 μονάδες. Περίπου 58 χαμηλότερα και με το ρυθμό που υποχωρεί, αυτό μπορεί να συμβεί σε δυο μέρες. Γιατί όσο κυριαρχούν σύννεφα στα διεθνή, το κέρδος προκύπτει από την πώληση θέσεων στην κορυφή της συνόδου ή γύρω από εκεί και επανάκτηση της θέσης, στα χαμηλά πριν το τέλος της. Επικίνδυνη μέθοδος που έχει αποτέλεσμα μόνο για όσους είναι άξιοι για αυτό το ρίσκο.
Η επίδραση της δυναμικής της περασμένης μέρας
ΗΠΑ
Οι επενδυτές έχουν στρέψει την προσοχή τους στην ανακοίνωση του αμερικανικού πληθωρισμού στο τέλος της εβδομάδας. Νωρίτερα η υπουργός Οικονομικών, Τζάνετ Γέλεν, δήλωνε ότι οι ΗΠΑ αντιμετωπίζουν «απαράδεκτα επίπεδα πληθωρισμού» και χρειάζεται μια κατάλληλη δημοσιονομική στάση για την άμβλυνση των πληθωριστικών πιέσεων χωρίς να υπονομευτεί η οικονομία.
Στη Wall Street o Dow Jones ενισχύθηκε 0,80% ή 264,38 μονάδες στις 33.180,14, ο S&P 500 σημείωσε άνοδο 0,95% στις 4,160,68 μονάδες και o Nasdaq κινήθηκε υψηλότερα 0,94% στις 12.175,23 μονάδες. Στον βιομηχανικό Dow Jones, τη μεγαλύτερη άνοδο κατέγραψαν οι μετοχές των Salesforce (+2,4%) και Chevron (+2%) ενώ τη μεγαλύτερη πτώση σημείωσαν οι τίτλοι των Walmart (-1,3%) και Walgreens Boots (-0,8%).
Στο εταιρικό μέτωπο, η Target υποβάθμισε τις προβλέψεις για τα καθαρά κέρδη β’ τριμήνου. Η υποβάθμιση των προβλέψεων κερδοφορίας από την Target προκάλεσε πιέσεις στη Wall Street στην έναρξη της συνεδρίασης καθώς επανήλθαν στο προσκήνιο οι ανησυχίες για ύφεση της αμερικανικής οικονομίας.
Στο μεταξύ, το εμπορικό έλλειμμα στις ΗΠΑ συρρικνώθηκε σημαντικά τον Απρίλιο καθώς υποχώρησαν οι εισαγωγές. Όπως μεταδίδει το Reuters, οι εισαγωγές αγαθών και υπηρεσιών μειώθηκαν κατά 3,4% στα 339,7 δισ. δολάρια, ενώ οι εξαγωγές ενισχύθηκαν 3,5% στα 252,6 δισ. δολάρια.
Στην αγορά ομολόγων, η απόδοση του 10ετούς σημείωσε πτώση επτά μονάδων βάσης στο 2,992% και στην αγορά συναλλάγματος, το δολάριο υποχώρησε 0,2% έναντι του ευρώ που αγόραζε 1,0705 δολάρια.
ΕΥΡΩΠΗ
Οι επενδυτές έχουν στρέψει την προσοχή τους στην επικείμενη συνεδρίαση της ΕΚΤ και στην ανακοίνωση του πληθωρισμού στις ΗΠΑ στο τέλος της εβδομάδας. Χθες επηρεάστηκαν από την εικόνα των ΣΜΕ της Wall Street και από την πτωτική έναρξή της.
O πανευρωπαϊκός δείκτης Stoxx 600 υποχώρησε 0,28% στις 442,88 μονάδες, ο FTSE 100 στο Λονδίνο σημείωσε πτώση 0,12% στις 7.598,93 μονάδες, ο DAX 30 στη Φρανκφούρτη κινήθηκε χαμηλότερα 0,66% στις 14.556,62 μονάδες και ο CAC 40 στο Παρίσι κατέγραψε απώλειες 0,74% στις 6.500,35 μονάδες. Στα χρηματιστήρια της περιφέρειας του ευρώ ο ιταλικός ΜΙΒ έχασε -0,81% και ο ισπανικός ΙΒΕΧ ενισχύθηκε οριακά +0,06%.
Η εμπιστοσύνη των επενδυτών στην ευρωζώνη κατέγραψε μικρή ανάκαμψη τον Ιούνιο, σύμφωνα με την τελευταία έρευνα του ερευνητικού οργανισμού Sentix που δημοσιεύθηκε χθες. Αλλά πτώση 2,7% σημείωσαν τον Απρίλιο οι νέες εργοστασιακές παραγγελίες στη Γερμανία σε σύγκριση με τον προηγούμενο μήνα.
ΧΑ
Με Τράπεζες στο τιμόνι κάθοδος -0,94% στην Αθήνα
Οι επενδυτές με μέτριο τζίρο για τέταρτη μέρα στη σειρά, και μικρής σχετικά αξίας πακέτα, οδήγησαν την τιμή του Γενικού Δείκτη Τιμών στις 891,81 από 900,28 μονάδες την προηγούμενη, με μεταβολή -0,94% ή 8,47 μονάδες χαμηλότερα από το κλείσιμο της προηγούμενης συνόδου. Ο συνολικός τζίρος ανήλθε στα 55,834 από 48,598 εκατ. ευρώ. Η αξία των πακέτων ήταν 2,788 από 9,348 εκατ. ευρώ, και τον ΟΤΕ αφορούσαν 1,400 εκατ. ευρώ, την ΔΕΗ 611.000 ευρώ, την ΕΤΕ 471.823 ευρώ, την ΚΡΙ 300.000 ευρώ και την ΜΥΤΙΛ 5.008 ευρώ.
Από τις μετοχές που διακινήθηκαν σημείωσαν άνοδο 20 από 48 τη Δευτέρα 6/6 και 71 από 42 απώλειες, ενώ σταθερές στο κλείσιμο βρέθηκαν 25 από 29. Η συνολική κεφαλαιοποίηση κατέληξε στα 63,875 από 64,453 δις ευρώ.
Οι απώλειες ωστόσο σε (19) blue chip με 5 να χάνουν πάνω από -2,00% ήτοι ΕΥΡΩΒ -2,93%, ΑΛΦΑ -2,81%, ΛΑΜΔΑ -2,51%, ΔΕΗ -2,41%, και ΕΛΧΑ -2,25%, φωνάζουν για την επιστροφή της διάθεσης για ρευστοποίηση θέσεων γενικευμένα στις μετοχές που ενδιαφέρουν τους θεσμικούς χωρίς διάθεση για rotation. Πιθανά μια μερίδα ισχυρών θεσμικών, αποφάσισαν πως οι πωλήσεις θέσεων της προηγούμενης σταθεροποιητικής εβδομάδας δεν ήταν αρκετές.
Επίσης το κλείσιμο με πτώση πάνω όμως από τις 890 μονάδες τόνισε και την σημασία της περιοχής στην οποία βρέθηκε αυτή τη βδομάδα ο μέσος όρος, καθώς σύμφωνα με την αγοραία συναίνεση η ζώνη μεταξύ 886 και 890 μονάδων αποτελεί στήριξη. Έτσι με 3 ανοδικά blue chip τελικά, με τις ΑΡΑΙΓ +3,29%, ΜΠΕΛΑ -1,27% και ΣΑΡ +0,15%, και τις ΑΔΜΗΕ ΕΕΕ ΚΟΥΕΣ να εμφανίζουν μηδενική μεταβολή, βυθίστηκε το σκάφος της αγοράς ως 888 μονάδες και αναδύθηκε στο τελευταίο 20λεπτο και τις δημοπρασίες. Εμφάνισε κλείσιμο πιο κοντά στο κατώτερο μέρας, στις 887,70 μονάδες πολύ κάτω από τις 899,17 που ήταν το ανώτερο μέρας.
Σήμερα το ανώτερο μέρας ήταν το επίπεδο στις 899 μονάδες δυο λεπτά μετά το άνοιγμα που αντιστοιχούσε σε μεταβολή -0,12%. Σημειώθηκε με τους θεσμικούς του δολαρίου εκτός συναλλαγών αφού εμφανίστηκε στις 10:32. Στο ανώτερο μέρας, η μεταβολή ήταν -0,12%.
Ήταν μια μέρα με τους επενδυτές να έχουν διάθεση για ρευστοποίηση θέσεων γενικευμένα με εστίαση σε μετοχές Τραπεζών. Όλοι γνωρίζοντας την σημασία για τους διαχειριστές μετοχικών θεσμικών χαρτοφυλακίων, της αδυναμίας υπέρβασης των 900 μονάδων, λειτούργησαν υπέρ της ρύθμισης μεταξύ προσφοράς και ζήτησης ώστε να μην παραβιαστεί πτωτικά σε κλείσιμο το επίπεδο των 890 μονάδων.
Ο FTSE25 έκλεισε με απώλειες -1,12% στις 2157,79 από 2182,23 μονάδες την προηγούμενη, ήτοι 24,44 μονάδες χαμηλότερα από το κλείσιμο της Δευτέρας 6/6, ενώ ο FTSEΜ υποχώρησε κατά -0,41%.
Τεχνική ανάλυση παράγωγα
Οι προσδοκίες ων traders συγκλίνουν στην προσέγγιση των 2100 μονάδων
Από την σποραδικότητα των κινήσεων των επενδυτών στα δικαιώματα προαίρεσης προκύπτει πως οι τιμές εξάσκησης των στοιχημάτων τους περιορίζονται στις 2100 και τις 2150 μονάδες, αλλά αυτό το επίπεδο τιμών προσέγγισε στο κλείσιμο χθες ο 25άρης. Άρα οι προσδοκίες τους για τη βραχυπρόθεσμη τάση συγκλίνουν στις 2100. Στη δεύτερη συνεδρίαση της εβδομάδας, οι επενδυτές κίνησαν τον υποκείμενο δείκτη μόνιμα σε αρνητικό πεδίο. Το άνοιγμα στις 2174,38 μονάδες αντιστοιχούσε σε πτωτικό χάσμα 7,85 μονάδων. Τον έκλεισαν τελικά 24,44 μονάδες χαμηλότερα. Το κατώτερο σημειώθηκε στις 16:11 και ήταν οι 2145,71 μονάδες. Το ανώτερο μέρας ορίστηκε στις 10:32 και ήταν οι 2179,50 μονάδες. Το κλείσιμο στις 2157,79 από 2182,23 μονάδες αντιστοιχεί σε μεταβολή -1,12% για τον 25άρη. Ο τζίρος στα παράγωγα διπλασιάστηκε στα 10,548 εκατ. ευρώ την Τρίτη 7/6/22.
Από το εβδομαδιαίο σχόλιο του Δημήτρη Τζάνα της ΚΥΚΛΟΣ ΑΧΕΠΕΥ το σχόλιο για την κατάσταση της ελληνικής οικονομίας μπορεί να ερμηνεύσει την πρόσφατη δυναμική στην Αθήνα: Το ελληνικό χρηματιστήριο διατηρεί τη ψυχραιμία του με τις συναλλαγές ωστόσο να υποχωρούν δραστικά μετά το ρεκόρ των €523,3 εκ. κατά το rebalancing της συνεδρίασης της 31ης Μαΐου. Οι αναμετρήσεις με τις 900 μονάδες οδηγούν σε αλλεπάλληλες αποτυχίες τις προσπάθειες υπέρβασής τους διαμορφώνοντας προϋποθέσεις για σενάρια πλαγιοκαθοδικής κίνησης. Παράλληλα, οι επιδόσεις που καταγράφουν τα μεγέθη των εταιρειών κατά το 1ο τρίμηνο (+145% για 28 εισηγμένες με τη βοήθεια των τραπεζών, των διυλιστηρίων αλλά και άλλων δεικτοβαρών τίτλων) είναι ελπιδοφόρες. Το ΑΕΠ του 1ου τριμήνου συνεχίζει να αυξάνεται (+2,3% έναντι του προηγούμενου), ενώ και οι επιδόσεις του δείκτη βιομηχανικής παραγωγής, των αφίξεων ταξιδιωτών, των δεικτών του λιανεμπορίου, της οικοδομικής δραστηριότητας και των δημοσιονομικών μεγεθών αποκαλύπτουν την ανθεκτικότητα της ελληνικής οικονομίας. Με τον πληθωρισμό ωστόσο να επιμένει (αναμένεται πάνω από 11% για το Μάιο) και το εμπορικό ισοζύγιο να αιμορραγεί εξαιτίας της δαπάνης για τα καύσιμα.
Στα ΣΜΕ του 25άρη της σειράς Ιουνίου ο όγκος διαμορφώθηκε σε 817 ΣΜΕ με ανώτερο στις 2173,00 μονάδες και κατώτερο τις 2142,75, ενώ έκανε τελευταίες πράξεις στις 2147,25 μονάδες και η τιμή κλεισίματος ορίστηκε στις 2150,00 από 2178,25, ενώ η σειρά απόκτησε 4094 από 4067 ανοικτά ΣΜΕ. Διακινήθηκαν επίσης 33 ΣΜΕ της σειράς Ιουλίου με ανώτερο τις 2153,75 μονάδες κατώτερο τις 2125,75 και τιμή κλεισίματος τις 2132,75 από 2159,50 ενώ η σειρά απόκτησε 777 από 771 ανοικτά ΣΜΕ.
Στα δικαιώματα προαίρεσης του ίδιου δείκτη το ενδιαφέρον παρέμεινε επιλεκτικό. Στα calls λήξης Ιουνίου δεν διακινήθηκαν συμβόλαια. Για την επόμενη σειρά λήξης Ιουλίου επίσης ήταν ανύπαρκτο το ενδιαφέρον. Στα δικαιώματα πώλησης της σειράς Ιουνίου, διακινήθηκαν 5 συμβόλαια για τιμή εξάσκησης στις 2100 και 2150 μονάδες. Ενώ και για την επόμενη το ενδιαφέρον έφερε 80 συμβόλαια για τιμή εξάσκησης τις 2100 μονάδες.
Ο ΔΤΡ έκλεισε στην συνεδρίαση της Δευτέρας στις 622,25 μονάδες. Χθες Τρίτη 7/6, ο κλαδικός δείκτης των Τραπεζών κινούμενος μεταξύ 599,57 μονάδων (-3,64%) ως κατώτερο με τιμή ανοίγματος τις 618,28 (-0,64%), και ανώτερο τις 619,04 (-0,91%), έκλεισε στις 606,58 με πτώση -2,52%. Ο τζίρος του τραπεζικού κλάδου διαμορφώθηκε στα 16,643 εκατ. ευρώ και διαμορφώθηκε ως εξής η ΑΛΦΑ -2,81% απασχόλησε 6,033 εκατ. ευρώ, η ΕΤΕ -1,96% 5,454 εκατ., η ΠΕΙΡ -1,85% απασχόλησε 1,358 εκατ. ευρώ και η ΕΥΡΩΒ -2,93% απασχόλησε 3,327 εκατ. ευρώ χωρίς να υπολογιστούν τα τυχόντα πακέτα.
Στα ΣΜΕ του δείκτη των τραπεζών τρέχουσας σειράς, λήξης Μαρτίου δεν άλλαξαν χέρια συμβόλαια, η τιμή κλεισίματος οδηγήθηκε στις 613,00 από 628,75 μονάδες και τα ανοικτά ΣΜΕ παρέμειναν στο 0.
Στα ΣΜΕ επί μετοχών οι όγκοι ενισχύθηκαν από τα επίπεδα της προηγούμενης για τα ΣΜΕ των Τραπεζών της σειράς Ιουνίου. Ξεχώρισαν τα ΣΜΕ:
Της ΑΛΦΑ με όγκο 8051 ΣΜΕ λήξης Ιουνίου και τα ανοικτά ΣΜΕ έγιναν 114.272 από 118.056 και τιμή κλεισίματος στα 0,956 ευρώ. Διακινήθηκαν επίσης 1534 ΣΜΕ της σειράς Σεπτεμβρίου και οι ανοικτές θέσεις έγιναν 16.518 από 12.599.
Της ΕΤΕ που άλλαξαν χέρια 4887 ΣΜΕ λήξης Ιουνίου με τιμή κλεισίματος 3,56 ευρώ και τα ανοικτά ΣΜΕ έγιναν 14.660 από 16.755. Διακινήθηκαν επίσης 269 ΣΜΕ της σειράς Σεπτεμβρίου και έγιναν 614 από 520 οι ανοικτές θέσεις.
Της ΕΥΡΩΒ με 2110 ΣΜΕ λήξης Ιουνίου με τιμή κλεισίματος στα 1,02 ευρώ και έγιναν 24.075 από 24.756 τα ανοικτά ΣΜΕ. Διακινήθηκαν επίσης 32 ΣΜΕ της σειράς Σεπτεμβρίου και έγιναν 1378 από 1350 οι ανοικτές θέσεις.
Της ΠΕΙΡ είχαν όγκο 611 ΣΜΕ λήξης Ιουνίου με τιμή κλεισίματος 1,15 ευρώ και τα ανοικτά ΣΜΕ έγιναν 25.845 από 26.115. Διακινήθηκαν 175 ΣΜΕ λήξης Σεπτεμβρίου και έγιναν 2982 από 2817 οι ανοικτές θέσεις.
Τα καλύτερα σε όγκο εκτός των τραπεζικών blue chip ήταν τα 1772 ΣΜΕ της ΕΛΛΑΚΤΩΡ, τα 614 ΣΜΕ της ΔΕΗ λήξης Ιουνίου, και τα 261 ΣΜΕ της ΓΕΚΤΕΡΝΑ λήξης Ιουνίου.
Το συναλλακτικό ενδιαφέρον στο stock repo επανεμφανίστηκε με 63.767 συμβόλαια για ΕΛΛΑΚΤΩΡ, με 27.828 συμβόλαια για ΕΤΕ, με 825 για ΔΕΗ, ενώ 41 συμβόλαια αφορούσαν την ΜΠΕΛΑ και 30 τον ΟΤΕ.
Σχόλια εγχώριων αναλυτών
Ο Δ/ντης Επενδύσεων της Κύκλος ΑΧΕΠΕΥ Δημήτρης Τζάνας
ΤΟ ΟΜΙΧΛΩΔΕΣ ΣΚΗΝΙΚΟ ΤΡΟΦΟΔΟΤΕΙ ΤΗΝ ΕΠΙΦΥΛΑΚΤΙΚΌΤΗΤΑ ΚΑΙ ΣΥΝΤΗΡΕΙ ΤΗΝ ΑΒΕΒΑΙΟΤΗΤΑ…
Η Ουκρανική κρίση είναι σε πλήρη εξέλιξη και οι παρενέργειες αιφνιδιάζουν ακόμη και τους πλέον έμπειρους οικονομολόγους. Όπως, τη Τζάνετ Γέλεν, Υπουργό Οικονομικών των ΗΠΑ και πρώην επικεφαλής της Federal, που διατύπωσε το δικό της mea culpa σε σχέση με την εσφαλμένη εκτίμησή της για την παροδικότητα της διαδικασίας του πληθωρισμού. Ήδη, οι Κεντρικές Τράπεζες, η Federal και η ΕΚΤ αναγνωρίζουν ότι οφείλουν να δράσουν άμεσα για την τιθάσευσή του με τους αναλυτές να διατυπώνουν τις εκτιμήσεις τους για το πιθανό ύψος των παρεμβατικών επιτοκίων στο τέλος του 2022 και αργότερα, ενώ η ΕΚΤ αναφέρεται και στο «δίχτυ προστασίας» των υπερχρεωμένων χωρών (Ιταλία, Ελλάδα κυρίως). Την ίδια ώρα, το ευρωπαϊκό embargo στο ρωσικό πετρέλαιο οδηγεί σε απρόβλεπτες εξελίξεις, καθώς η Κίνα και η Ινδία προμηθεύονται άφθονο ρωσικό πετρέλαιο σε προνομιακές τιμές ευεργετώντας το ρωσικό ισοζύγιο, ενώ οι ΗΠΑ χαλαρώνουν τις κυρώσεις απέναντι στη Βενεζουέλα, το Ιράν και τη Σαουδική Αραβία προκειμένου να αυξηθεί η προσφορά πετρελαίου στη διεθνή αγορά και να φρενάρει η τιμή του brent που ήδη ξεπερνά τα $120.
Το σκηνικό αυτό αναγκάζει προσωπικότητες όπως ο Τζίμι Ντίμον να ομιλεί για διαγραφόμενο «οικονομικό τυφώνα», ενώ οι τρεις στους τέσσερις CEO των 500 μεγάλων αμερικανικών εταιρειών εκτιμούν ότι εντός του 2023 η οικονομία θα εισέλθει σε κατάσταση «ήπιας ύφεσης», με το ΑΕΠ δηλαδή να υποχωρεί. Παρόλα αυτά, οι δείκτες των διεθνών αγορών κινούνται ακόμη με αξιοθαύμαστη ψυχραιμία με τη μεταβλητότητα να είναι ελεγχόμενη.
Το ελληνικό χρηματιστήριο διατηρεί τη ψυχραιμία του με τις συναλλαγές ωστόσο να υποχωρούν δραστικά μετά το ρεκόρ των €523,3 εκ. κατά το rebalancing της συνεδρίασης της 31ης Μαΐου. Οι αναμετρήσεις με τις 900 μονάδες οδηγούν σε αλλεπάλληλες αποτυχίες τις προσπάθειες υπέρβασής τους διαμορφώνοντας προϋποθέσεις για σενάρια πλαγιοκαθοδικής κίνησης. Παράλληλα, οι επιδόσεις που καταγράφουν τα μεγέθη των εταιρειών κατά το 1ο τρίμηνο (+145% για 28 εισηγμένες με τη βοήθεια των τραπεζών, των διυλιστηρίων αλλά και άλλων δεικτοβαρών τίτλων) είναι ελπιδοφόρες. Το ΑΕΠ του 1ου τριμήνου συνεχίζει να αυξάνεται (+2,3% έναντι του προηγούμενου), ενώ και οι επιδόσεις του δείκτη βιομηχανικής παραγωγής, των αφίξεων ταξιδιωτών, των δεικτών του λιανεμπορίου, της οικοδομικής δραστηριότητας και των δημοσιονομικών μεγεθών αποκαλύπτουν την ανθεκτικότητα της ελληνικής οικονομίας. Με τον πληθωρισμό ωστόσο να επιμένει (αναμένεται πάνω από 11% για το Μάιο) και το εμπορικό ισοζύγιο να αιμορραγεί εξαιτίας της δαπάνης για τα καύσιμα.
Είναι φανερό ότι η διατήρηση του ομιχλώδους σκηνικού περί την Ουκρανική κρίση τροφοδοτεί την επιφυλακτικότητα των επενδυτών καθώς συντηρείται η αβεβαιότητα για τα στοιχεία κόστους αλλά και τις συνθήκες ζήτησης, εξαιτίας των οποίων η εικόνα των εταιρικών μεγεθών μπορεί να ανατραπεί στα επόμενα τρίμηνα. Την ίδια ώρα, επανέρχεται η ένταση στις ελληνοτουρκικές σχέσεις, με το θερμό καλοκαίρι να είναι ενδεχόμενο να γίνει πιο θερμό και για «άλλους λόγους». Με την τεχνική εικόνα να επιτρέπει πλέον την αναφορά σε σημεία στήριξης στην περιοχή των 880 μονάδων και όριο αντίστασης τις 920 μονάδες στο βαθμό που ξεπεραστεί το οχυρό των 900 μονάδων του Γ.Δ.
Σήμερα
Οι μετοχές της Ασίας σημείωσαν άνοδο σήμερα Τετάρτη 8/6, από την επίδραση που είχε το ράλι στη Wall Street, αλλά τα κέρδη διατηρήθηκαν υπό έλεγχο, λόγω των ανησυχιών ότι η επιθετική πολιτική της κεντρικής τράπεζας θα καταπνίξει την παγκόσμια ανάπτυξη και θα αυξήσει τους κινδύνους στασιμοπληθωρισμού.
Η Παγκόσμια Τράπεζα μείωσε την Τρίτη την πρόβλεψή της για την παγκόσμια ανάπτυξη κατά σχεδόν ένα τρίτο στο 2,9% για το 2022, προειδοποιώντας ότι η εισβολή της Ρωσίας στην Ουκρανία έχει επιδεινώσει τη ζημιά από την πανδημία COVID-19 και πολλές χώρες αντιμετωπίζουν τώρα ύφεση. Παρόλα αυτά, οι αμερικανικές μετοχές έκαναν ράλι για να κλείσουν υψηλότερα για δεύτερη συνεχόμενη ημέρα, ενισχύοντας τη διάθεση στην Ασία.
Στις 8:30 δική μας ώρα:
Ο ιαπωνικός Nikkei ήταν στο +0,87%
Ο δείκτης S&P/ASX 200 της Αυστραλίας είχε άνοδο +0,39%
Ο δείκτης Kospi της Νότιας Κορέας ενισχυόταν οριακά κατά +0,12%
Ο δείκτης Hang Seng του Χονγκ Κονγκ βρέθηκε ψηλότερα κατά +1,58%
Ο δείκτης Shanghai Composite της Κίνας υποχωρούσε κατά -0,42%
Ο MSCI Asia ex Japan είχε άνοδο +0,94% και ήταν στις 559,03 μονάδες.
