Market Beat: Η άνοδος των διεθνών γεννά προσδοκία για «ανάσα» στην κάθοδο διαρκείας

• Με οριακά κέρδη τα ΣΜΕ επί των δεικτών της Wall Street μεικτή η εικόνα των ΣΜΕ επί των DAX και FTSE100 στις 8:00 δική μας ώρα.
• Ο πανευρωπαϊκός δείκτης Stoxx 600 ενισχύθηκε 0,91%, ο FTSE 100 στο Λονδίνο σημείωσε άνοδο 1,36%, ο DAX 30 στη Φρανκφούρτη κινήθηκε υψηλότερα 0,69% και ο CAC 40 στο Παρίσι κατέγραψε κέρδη 1,59%.
• Στη Wall Street, o Dow Jones ενισχύθηκε 1,79% ή 596 μονάδες στις 33.891, ο S&P 500 σημείωσε άνοδο 1,86% στις 4,386 μονάδες και o Nasdaq κινήθηκε υψηλότερα 1,62% στις 13.752 μονάδες.
• Το αργό πετρέλαιο Brent αυξάνεται τώρα σχεδόν κατά 20% στην εβδομάδα, ενώ τα πάντα, από τον άνθρακα μέχρι το φυσικό αέριο και το αλουμίνιο έχουν εκτιναχθεί καθώς οι δυτικές χώρες αυστηροποιούν τις κυρώσεις στη Ρωσία.
• Η Fitch μείωσε την πιστοληπτική ικανότητα της Ρωσίας κατά έξι βαθμίδες στο καθεστώς «σκουπίδια», λέγοντας ότι ήταν αβέβαιο ότι η χώρα θα μπορούσε να εξυπηρετήσει το χρέος της και σύντομα ακολούθησε η Moody’s.
• Η MSCI πρόσθεσε στην οικονομική απομόνωση της Ρωσίας αποφασίζοντας να εξορίσει τη χώρα από τον δείκτη των αναδυόμενων αγορών, ενώ η FTSE Russell είπε ότι η Ρωσία θα αφαιρεθεί από όλους τους δείκτες της.
• Ο πρόεδρος της Fed Τζερόμ Πάουελ δήλωσε την Τετάρτη ότι τα επιτόκια πιθανότατα θα αυξηθούν μόνο κατά 25 μονάδες βάσης αυτόν τον μήνα και ο πόλεμος στην Ουκρανία έχει κάνει τις προοπτικές “πολύ αβέβαιες”.
• Οι ασιατικές αγορές επιχειρούν να ανέβουν σήμερα Πέμπτη 3/3, αφού τα καθησυχαστικά σχόλια της Federal Reserve βοήθησαν την Wall Street να ανακάμψει, παρόλο που ο πόλεμος στην Ουκρανία οδήγησε τις τιμές του πετρελαίου και των βασικών εμπορευμάτων σε διαρκή άνοδο διαμορφώνοντας έναν ζοφερό οιωνό για τον πληθωρισμό παγκόσμια.
• Οι επενδυτές χθες, με οδήγησαν την τιμή του Γενικού Δείκτη Τιμών στις 852,10 μονάδες, με μεταβολή -1,66% ή 14,38 μονάδες χαμηλότερα από το κλείσιμο της προηγούμενης συνόδου. Ο συνολικός τζίρος ανήλθε στα 176,332 εκατ. ευρώ, με αξία πακέτων ήταν 14,978 εκατ. ευρώ. Ο FTSE25 έκλεισε με πτώση  -1,84% στις 2059,27 μονάδες, ήτοι  38,55 μονάδες χαμηλότερα  από το κλείσιμο της προηγούμενης,  ενώ ο FTSEΜ έχασε -0,92%.

Η πρόσκρουση χθες του ΓΔ στις 833 μονάδες μια πιθανώς ισχυρή στήριξη με βάση τη στατιστική προϊστορία και το κλείσιμο στις 852 ειδοποιούν για πιθανή διακοπή της άγριας πτωτικής αλυσίδας στην τρέχουσα εβδομάδα. Τα κέρδη των Ευρωπαϊκών χρηματιστηρίων και των αμερικανικών αργότερα έχουν σχηματίσει μια βάση για το ξεδίπλωμα της διάθεσης για ρίσκο και στα ασιατικά.

Στην Αθήνα σε τρεις διαδοχικά πτωτικές συνεδριάσεις ο Γενικός Δείκτης έπεσε κατά -8,10% με απόδοση έτους -4,62%, με τον FTSE25 στο -8,80% με απόδοση έτους -4,17%,και τον ΔΤΡ να βρίσκεται στο -16,39% με απόδοση έτους +1,53%. Η δε τελευταία πτωτική διαπραγμάτευση έγινε με τον υψηλότερο τζίρο ελεύθερων συναλλαγών στη βδομάδα.

Με κέρδη εμφανίζονται μόνο δυο:

1. ο ΟΠΑΠ +2,95% στο τριήμερο και στο έτος (+6,34%),
2. η ΜΠΕΛΑ +2,77% και (+6,03%).

Στον αντίποδα με απώλειες πάνω από 9% δηλαδή μέση πτώση άνω του -3% ανά σύνοδο εντοπίζονται τα:

1. ΕΕΕ -18,69% και (-31,30%),
2. ΕΤΕ -18,15% και (+1,06%),
3. ΕΥΡΩΒ -18,07% και (-0,18%),
4. ΑΛΦΑ -14,69% και (+3,76%),
5. ΠΕΙΡ -13,13% και (+1,01%),
6. ΑΡΑΙΓ  -12,37% και (+3,76%),
7. ΒΙΟ -10,38% και (-11,55%),
8. ΣΑΡ -10,18% και (-26,63%), και
9. ΕΛΧΑ -9,13% και (-6,38%).

Με πτώση της τάξης των βασικών δεικτών υπάρχουν οι:

1. ΔΕΗ -8,38% και (-17,39%),
2. ΜΟΗ -7,96% και (-1,67%).

Με μικρότερες του 7% και μεγαλύτερες του 4,5% απώλειες βρίσκονται οι:

1. ΟΛΠ -6,70% και (-9,41%),
2. ΓΕΚΤΕΡΝΑ -6,56% και (-10,20%),
3. ΜΥΤΙΛ -6,40% και (-7,14%),
4. ΕΛΛΑΚΤΩΡ -6,25% και (-4,16%),
5. ΛΑΜΔΑ -5,07% και (-7,89%),
6. ΤΙΤC  -4,92% και (-7,62%),
7. ΕΛΠΕ -4,51% και (+8,84%).

Με πτώση μέσου όρου -8% οι απώλειες κάτω του -4% θεωρείται αμυντική συμπεριφορά για ορισμένους. Αυτά τα χαρακτηριστικά έχουν οι:

1. ΕΥΔΑΠ -3,61% και (-11,01%),
2. ΑΔΜΗΕ -3,12% και (-3,73%),
3. ΚΟΥΕΣ -2,48% και (-3,42%),
4. ΤΕΝΕΡΓ -2,46% και (-6,63%),
5. ΟΤΕ -1,86% και (+10,24%).

Από την απουσία εκτόνωσης των πιέσεων μετά από δυο διαδοχικά πτωτικές συνεδριάσεις, ήταν για τη στήλη βέβαιο πως οι ισχυροί θεσμικοί την Τετάρτη θα αναζητούσαν τον σκληρό πυθμένα της καθόδου, λόγω της κρίσης από την Ουκρανία και τον πόλεμο στο κέντρο της ευρωπαϊκής ηπείρου. Το τονίσαμε στο πρωινό σχόλιο χθες με αναφορά στον τίτλο και το είδαμε να συμβαίνει χθες με την εγγραφή ενός U αυτή τη φορά αντί του V της Τρίτης.

Η αρχή του ορίστηκε στις 10:35 με τον ΓΔ τότε στις 851,6 μονάδες. Στις 11:10 οι επίμονες ρευστοποιήσεις σε Τράπεζες ΕΕΕ και ΑΡΑΙΓ τον είχανε οδηγήσει στις 833,56 με την αγοραία συναίνεση να θεωρεί τη ζώνη μεταξύ 830 και 835 ζώνη στήριξης από τα μέσα Φεβρουαρίου. Στις 12:00 ο ΓΔ είχε επιστρέψει στις 851,6 ακριβώς και στο ενδιάμεσο στον πάγκο της αγοράς είχανε πέσει περίπου 50 εκατ. ευρώ. Από τότε ως τις 17:20 ο μέσος όρος κινήθηκε πλάγια και ο τζίρος στις 12:45 είχε πιάσει τα 74 εκατ. ευρώ. Οι απώλειες των Τραπεζικών blue chip ήταν το 50% αυτών που είχαν στο κατώτερο μέρας και ο ΓΔ από -3,8% έχανε -2,2% με τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια σε συντονισμένη άνοδο της τάξης του +0,4%, μετά από συντονισμένη κατρακύλα κατά -0,3%  μικρής διάρκειας.

Οι θεσμικοί μάζευαν μετοχές χαμηλά από τους θορυβημένους ιδιώτες επενδυτές και όχι μόνο. Βέβαια αυτή η θέση θα αποδειχθεί εξωπραγματική αν δεν υπάρξει σύντομα μια ανοδική αντίδραση. Αλλά δυο μέρες στη σειρά με τους ιδιώτες μουδιασμένους από τη διαρκή ενημέρωση για τον Ρωσο-Ουκρανικό για την ώρα πόλεμο, το σύστημα βουτιά και ανάδυση με κλείσιμο πτωτικό, μόνο τυχαίο δεν μοιάζει.

Οι εγχώριοι αναλυτές κινήθηκαν πάλι στη σφαίρα των επιφυλάξεων λόγω της εκ του πολέμου αβεβαιότητες. Το ύψος του τζίρου και των πακέτων για Τράπεζες ΟΤΕ ΔΕΗ τονίζει το πόσο σημαντική για τους ισχυρούς θεσμικούς ήταν η τρίτη στη σειρά πτωτική σύνοδος της βδομάδας. Το να λες πως οι επικερδείς τοποθετήσεις γίνονται όταν ηχούν τα κανόνια είναι εύκολο. Να το εφαρμόζεις όμως εκτεταμένα, απαιτεί επιπλέον να είσαι ισχυρός θεσμικός επενδυτής.

Η επίδραση της δυναμικής της περασμένης μέρας 

ΗΠΑ

Ολοκληρώθηκε η πρώτη μέρα κατάθεσης του επικεφαλής της Fed, Τζέρομ Πάουελ στο Κογκρέσο και στη Wall Street επικράτησε η άνοδος, με τις τιμές πετρελαίου να παραμένουν σε τροχιά αναζήτησης οροφής.

Ο Τζερόμ Πάουελ, δήλωσε ότι η κεντρική τράπεζα αναμένει να αυξήσει τα επιτόκια τον Μάρτιο για να αντιμετωπίσει τον υψηλό πληθωρισμό, τονίζοντας παράλληλα ότι η εισβολή της Ρωσίας στην Ουκρανία έχει προσθέσει αβεβαιότητα στις προοπτικές των ΗΠΑ.

Στη Wall Street, o Dow Jones ενισχύθηκε +1,79% ή 596,40 μονάδες στις 33.891,35, ο S&P 500 σημείωσε άνοδο +1,86% στις 4,386,54 μονάδες και o Nasdaq κινήθηκε υψηλότερα +1,62% στις 13.752,02 μονάδες.

Στον βιομηχανικό Dow Jones, την μεγαλύτερη άνοδο κατέγραψαν οι μετοχές των Caterpillar (+5,6%), Intel (+4,4%) και Dow Inc. (+3,6%).

Στο μέτωπο της απασχόλησης, οι επιχειρήσεις πρόσθεσαν 475.000 νέες θέσεις εργασίας, αποτέλεσμα που ήταν καλύτερο από τις εκτιμήσεις του Dow Jones για 400.000. Η ADP αναθεώρησε επίσης δραματικά τον αριθμό του Ιανουαρίου, από την απώλεια 301.000 θέσεων εργασίας που είχε ανακοινωθεί αρχικά, σε άνοδο κατά 509.000.

Ανοδικά κινήθηκαν οι αποδόσεις των αμερικανικών ομολόγων με αυτή του 10ετούς να σκαρφαλώνει κατά 13 μονάδες βάσης στο 1,85% και του 30ετούς κατά 12 μονάδες βάσης στο 2,23%.

ΕΥΡΩΠΗ

Από το μακροοικονομικό πεδίο, η Eurostat εκτιμά ότι η ενέργεια θα έχει τον υψηλότερο ετήσιο ρυθμό πληθωρισμού 31,7% έναντι 28,8% του Ιανουαρίου. Τα τρόφιμα, το αλκοόλ και ο καπνός θα διαμορφωθούν στο 4,1% σε σύγκριση με 3,5% τον περασμένο μήνα, ενώ τα μη ενεργειακά βιομηχανικά αγαθά και υπηρεσίες θα είναι 3,0% και 2,5% αντίστοιχα. Έτσι αναμένεται να έχουν αυξηθεί οι τιμές καταναλωτή στην ευρωζώνη τον Φεβρουάριο κατά 5,8%, σε σύγκριση με τον αντίστοιχο περσινό μήνα, σύμφωνα με την προκαταρκτική εκτίμηση της Ευρωπαϊκής Στατιστικής Υπηρεσίας. Τον Ιανουάριο είχαν ενισχυθεί κατά 5,1% σε ετήσια βάση.

O πανευρωπαϊκός δείκτης Stoxx 600 ενισχύθηκε 0,90% στις 446,33 μονάδες, ο FTSE 100 στο Λονδίνο σημείωσε άνοδο +1,36% στις 7.429,56 μονάδες, ο DAX 30 στη Φρανκφούρτη κινήθηκε υψηλότερα +0,69% στις 14.000,11 μονάδες και ο CAC 40 στο Παρίσι κατέγραψε κέρδη +1,59% στις 6.498,02 μονάδες. Στα χρηματιστήρια της περιφέρειας του ευρώ ο ιταλικός ΜΙΒ κέρδισε +0,7% και ο ισπανικός ΙΒΕΧ προσέθεσε +1,62%.

Χρηματιστήριο Αθηνών

Μειώνεται αλλά διατηρείται με το -1,89% ο καθοδικός βηματισμός

• Με σημαντικούς όγκους συναλλαγών, οι απώλειες σε 22 blue chip στο μεγαλύτερο διάστημα της διαπραγμάτευσης,  που έμειναν 21 στο τέλος, οι θεσμικοί για τρίτη μέρα στη σειρά αποτύπωσαν τη διάθεση για φυγή από το ρίσκο. Ήταν αντίθετη και ισχυρότερη  της τάσης που επικράτησε στην Ευρώπη. Σήμερα οι αγορές στις ΗΠΑ έχουν ανοδική εικόνα διευρύνοντας τα κέρδη που εμφάνισαν αρχικά και ειδοποίησαν για αυτά τα ΣΜΕ επί των βασικών δεικτών της Wall Street. Η αιτία της ανοδικής δυναμικής σε παγκόσμια κλίμακα ήταν αποτέλεσμα της διάθεσης για μερική αποκατάσταση των απωλειών του Τραπεζικού κλάδου καθώς και η άνοδος των εταιριών ενέργειας και μεταλλευμάτων αφού ο πόλεμος στην Ουκρανία ανέβασε τις τιμές των εμπορευμάτων συνολικά. 
• Με υπεροχή των πτωτικών μετοχών έναντι των ανοδικών στο ταμπλό, σταθερά από το πρώτο λεπτό, το επενδυτικό κοινό δεν επέτρεψε ούτε στιγμή στον ΓΔ να επιστρέψει πάνω από το επίπεδο των 861 μονάδων. Είχε πρόσημο μόνιμα αρνητικό αφού την προηγούμενη έκλεισε στις 866,48 μονάδες.
• Την μείωση των απωλειών στην αγορά υποστήριξαν κυρίως τα 4 από τα 25 blue chip που εμφάνισαν στο κλείσιμο κέρδη ήτοι τα ΜΠΕΛΑ +4,46%, ΕΛΛΑΚΤΩΡ +1,22% ΟΠΑΠ  +0,76% και ΠΕΙΡ +0,23% κανένα αμετάβλητο.  Τα υπόλοιπα 21 εμφάνισαν μεταβολές από -0,11% ως -6,00% με τις μεγαλύτερες απώλειες οι ΑΡΑΙΓΓ -6,0%, ΕΕΕ -5,93%, ΕΥΡΩΒ -4,83%, ΕΤΕ -4,73%, ΣΑΡ -4,53% και ΔΕΗ -4,43%. Ο τζίρος ανήλθε στα 176,332 εκατ. ευρώ.
• Η εικόνα των ξένων χρηματιστηρίων ήταν ανοδική με τους ευρωπαϊκούς δείκτες σε άνοδο έως +1,5%. Για τον ΜΙΒ στο Μιλάνο ήταν +0,23%, ενώ ο ισπανικός ΙΒΕΧ ήταν στο +1,48% αλλά οριακά αρνητική μεταβολή είχε ο DAX στο -0,02% με τον CAC στο +0,96% ενώ η άνοδος στους δείκτες της Wall Street, με αυξημένη νευρικότητα, είχε περάσει το +1% για τον S&P500 ενώ ο Dow κέρδιζε +1,20%.
• Σήμερα υποχώρησε ελαφρά η απόδοση  των 10ετών ομολόγων από το 2,355% την Τρίτη έπεσε στο 2,345% έχοντας φθάσει στο 2,361% ενδοσυνεδριακά.

Ήταν μέρα με κυριαρχία της προσφοράς για τις Τράπεζες αλλά και για τις περισσότερες ελληνικές μετοχές. Στην Αθήνα, που κλείνει (στις 852,10) ενωρίτερα, παρά το ανοδικό κλίμα για τα ΣΜΕ των δεικτών στις ΗΠΑ, δεν επηρεάστηκε το τελευταίο 75λεπτο, που ήταν μια πλάγια νευρική πορεία πάνω από τις 848 μονάδες και κάτω από τις 852,5. Η προσπάθεια των market makers φάνηκε πως ήταν για να διατηρηθεί ο ΓΔ πάνω από τις 850. Η αγορά μετά από την εγγραφή κατώτερου στις 833,56 μονάδες (στις 11:10) έχοντας μεταβολή τότε -3,80% κινήθηκε κατόπιν ανοδικά. Μετά δε την επιστροφή τα επίπεδα των 851 μονάδων πλάγια. Έτσι οι συναλλασσόμενοι οδήγησαν τον ΓΔ στις 850,70 στις 17:00 (-1,82%). Η υπεροχή της ζήτησης κατά τις δημοπρασίες για τον ορισμό της τιμής κλεισίματος τον έφερε στο επίπεδο των 852,10 μονάδων. Σήμερα ορίστηκε  νέο χαμηλό έτους καθώς εμφανίστηκαν τιμές που είχαν να φανούν από το τέλος του περυσινού Μαρτίου.

Ο μέσος όρος και ο FTSE25, αν και εξαρτώνται από τις Τράπεζες που ήταν στο μεγαλύτερο διάστημα υπό σαφή πίεση, απόκτησαν πτωτική μεταβολή με την συνεισφορά των απωλειών από 18 ακόμα μετοχές υψηλής κεφαλαιοποίησης στις συναλλαγές των οποίων κυριαρχούν οι ξένοι θεσμικοί.

Οι θεσμικοί στην Αθήνα με αισθητά υψηλότερους  από την προηγούμενη όγκους συνολικά και με μέτριο σχετικά τζίρο πακέτων, εκδήλωσαν στη δεύτερη συνεδρίαση του μήνα τη διάθεση να αναζητήσουν τα επίπεδα των αποτιμήσεων  που αντιστοιχούν σε σκληρό πυθμένα μετά το χτύπημα στην Ουκρανία. Είχαμε ασύμμετρο επιμερισμό των γενικευμένων πιέσεων ανά μετοχή αλλά και του σπάνιου αγοραστικού ενδιαφέροντος. Αυτό που επηρεάζει το φρόνημα των επενδυτών στην περιφερειακή αθηναϊκή αγορά είναι η στάση των θεσμικών του δολαρίου. Η είσοδός τους, δεν άλλαξε την ισορροπία της ζήτησης έναντι της προσφοράς σε μέρα μέτριας ανόδου σε πανευρωπαϊκή κλίμακα, παράλληλα με την εμφάνιση κερδών στις αγορές της Νέας Υόρκης. Τελικά η εικόνα των ευρωπαϊκών με την επικράτηση της ζήτησης που επιβλήθηκε, περιλάμβανε κέρδη της τάξης του +1% για τα χρηματιστήρια της περιφέρειας του ευρώ.

Συγκριτικά αριθμητικά δεδομένα

Οι επενδυτές με υψηλό τζίρο, και μέτριας αξίας πακέτα, οδήγησαν την τιμή του Γενικού Δείκτη Τιμών στις 852,10 από 866,48 μονάδες την προηγούμενη, με μεταβολή -1,66% ή 14,38 μονάδες χαμηλότερα από το κλείσιμο της προηγούμενης συνόδου. Ο συνολικός τζίρος ανήλθε στα 176,332 από 107,668 εκατ. ευρώ. Η αξία των πακέτων ήταν 14,978 από 1,873 εκατ. ευρώ, και τον ΟΤΕ αφορούσαν 5,900 εκατ. ευρώ, και την ΕΤΕ αφορούσαν 3,495 εκατ. ευρώ, τη ΔΕΗ 2,399 εκατ. ευρώ, την ΕΥΡΩΒ 1,344 εκατ. ευρώ, την ΠΕΙΡ 651.000 ευρώ, την ΑΛΦΑ 604.582 ευρώ, την ΜΠΕΛΑ 293.040 ευρώ, και την ΜΥΤΙΛ 291.946 ευρώ.

Από τις μετοχές που διακινήθηκαν σημείωσαν άνοδο 35 από 18 την Τρίτη και 73 από 92 απώλειες, ενώ σταθερές στο κλείσιμο βρέθηκαν 15 από 13. Η συνολική κεφαλαιοποίηση κατέληξε στα 62,472 από 63,704 δις ευρώ.

Οι συναλλαγές προκάλεσαν κατά 68,7 εκατ. ευρώ ψηλότερο έναντι της προηγούμενης ημερήσιο τζίρο. Η αγορά τελικά εμφάνισε μεταβολή -1,66% με τον EUROSTOXX 600 στο +0,72%, όταν τελείωσε η σύνοδος στην Ελλάδα.

Ο FTSE25 έκλεισε με πτώση  -1,84% στις 2059,27 από 2097,82 μονάδες την προηγούμενη, ήτοι  38,55 μονάδες χαμηλότερα  από το κλείσιμο της προηγούμενης  ενώ ο FTSEΜ έχασε -0,92%.

Τεχνική ανάλυση παράγωγα

Οι όγκοι στα ΣΜΕ των Τραπεζών δείχνουν που εστιάζεται το ενδιαφέρον

Μια χαραμάδα αισιοδοξίας, πιθανά γιατί οι traders επηρεάστηκαν από την άνοδο των ευρωπαϊκών και των αμερικανικών δεικτών, ή την ενδοσυνεδριακή αντίδραση στην υποκείμενη αγορά, αποτυπώθηκε στα ΣΜΕ του FTSE25. Το ΣΜΕ έκλεισε 4,5 μονάδες χαμηλότερα από τον υποκείμενο δείκτη μια απόσταση που επιλέγουν οι traders όταν διαθέτουν ουδέτερες προσδοκίες για τη βραχυπρόθεσμη τάση.

Στην τρίτη συνεδρίαση της εβδομάδας, οι επενδυτές κίνησαν τον FTSE25 κάτω από το κλείσιμο της προηγούμενης διαρκώς. Το άνοιγμα στις 2080,87 μονάδες αντιστοιχούσε σε πτωτικό χάσμα 16,95 μονάδων. Τον έκλεισαν τελικά 38,55 μονάδες χαμηλότερα. Το ανώτερο ημέρας οι 2083,51 μονάδες, ήρθε στις 10:31. Το κατώτερο σημειώθηκε στις 11:10 και ήταν οι 2004,65. Το κλείσιμο στις 2059,27 από 2097,82 μονάδες αντιστοιχεί σε μεταβολή -1,84% για τον 25άρη. Ο τζίρος στα παράγωγα ανήλθε στα 26,750 την Τετάρτη  2/3/22.

Στα ΣΜΕ του 25άρη της σειράς Μάρτιου ο όγκος διαμορφώθηκε στα 1762 ΣΜΕ με ανώτερο τις 2079,00 μονάδες, κατώτερο τις 2004,00 με τελευταίες πράξεις στις 2052,50 μονάδες και η τιμή κλεισίματος ορίστηκε στις 2054,75 από 2101,75 και τα ανοικτά συμβόλαια ανήλθαν σε 2533 από 2364. Άλλαξαν επίσης χέρια 179 ΣΜΕ λήξης Απριλίου με ανώτερο στις 2068,00 μονάδες, κατώτερο στις 2010,00 και τελευταίες πράξεις στις 2048,25 μονάδες με τιμή κλεισίματος τις 2055,25 από 2101,00 μονάδες και τα ανοικτά ΣΜΕ έγιναν 230 από 141.

Στα δικαιώματα προαίρεσης του ίδιου δείκτη ήταν πάλι χαμηλό το ενδιαφέρον. Στα calls της σειράς Μαρτίου άλλαξαν χέρια 55 συμβόλαια με τιμή εξάσκησης από τις 2100 ως τις 2250 μονάδες. Για  την επόμενη σειρά λήξης Απριλίου διακινήθηκαν 6 συμβόλαια με τιμή εξάσκησης στις 2100 και τις 2200 μονάδες. Στα δικαιώματα πώλησης λήξης Μαρτίου διακινήθηκαν 2 συμβόλαια με τιμή εξάσκησης στις 2000 και στις 2300 μονάδες. Ενώ για την επομένη σειρά των δικαιωμάτων πώλησης λήξης Απριλίου ο όγκος ήταν 40 συμβόλαια με τιμή εξάσκησης στις 2000 και 2050 μονάδες.

Ο ΔΤΡ έκλεισε την Τρίτη στις 602,52 μονάδες με απώλειες -5,78%. Χθες, ο κλαδικός δείκτης των Τραπεζών κινούμενος μεταξύ 559,99 μονάδων (-7,06%) ως κατώτερο με τιμή ανοίγματος τις 592,99 (-1,58%), και ανώτερο τις 594,87 (-1,27%) έκλεισε στις 583,75 με απώλειες -3,12%. Ο τζίρος του τραπεζικού κλάδου ανήλθε στα 89,135 εκατ. ευρώ και διαμορφώθηκε ως εξής: η ΑΛΦΑ (-1,54%) απασχόλησε 27,984 από 18,389 εκατ. ευρώ, η ΕΤΕ (-4,73%) 21,508 από 19,318 εκατ., η ΠΕΙΡ (+0,23%) απασχόλησε 7,116 από 7,608 εκατ. ευρώ και η ΕΥΡΩΒ (-4,83%) απασχόλησε 26,433 από 10,985 εκατ. ευρώ χωρίς να υπολογιστούν τα τυχόντα πακέτα.

Η τάση φυγής από το ρίσκο εν μέσω πολέμου στην Ουκρανία χτύπησε όλα τα χρηματιστήρια του πλανήτη. Το μέγεθος της ζημίας στην κάθε αγορά διέφερε και στην Αθήνα ήταν μεγάλο αφού σε τρεις διαδοχικά πτωτικές συνεδριάσεις έπεσε κατά -8,10% ο Γενικός Δείκτης, με τον FTSE25 στο -8,80% και τον ΔΤΡ να βρίσκεται στο -16,39%. Η δε τελευταία πτωτική διαπραγμάτευση έγινε με τον υψηλότερο τζίρο ελεύθερων συναλλαγών στη βδομάδα. Σε σχέση δε με τον τζίρο της προηγούμενης ήταν 63,8% υψηλότερος. Ενώ εκείνος των Τραπεζών κλιμακώνεται από την Δευτέρα και σε σχέση με αυτόν της Τρίτης να αυξάνεται κατά 57,7%.

Ωστόσο η μεταβολή του τζίρου της ΠΕΙΡ (+0,23%) ήταν οριακή, της ΑΛΦΑ (-1,54%) ανήλθε 27,984 εκατ. ευρώ με αύξηση 52,2%, της  ΕΤΕ (-4,73%) διαμορφώθηκε στα 21,508 εκατ. ευρώ, ενώ της ΕΥΡΩΒ (-4,83%) που ανήλθε στα 26,433 εκατ. ευρώ εμφάνισε αύξηση 140,6%. Υπάρχει στόχευση και στο αγοραστικό ενδιαφέρον και στις πιέσεις.

Στα ΣΜΕ του δείκτη των τραπεζών τρέχουσας σειράς, λήξης Μαρτίου άλλαξαν χέρια 2 συμβόλαια στις 593,25 μονάδες, η τιμή κλεισίματος οδηγήθηκε  στις 587,25 από 606,25 μονάδες και τα ανοικτά ΣΜΕ έγιναν 4 από 3.

Στα ΣΜΕ επί μετοχών οι όγκοι ενισχύθηκαν από τα επίπεδα της προηγούμενης με την πρωτοκαθεδρία στο ενδιαφέρον να έχουν τα ΣΜΕ των Τραπεζών για τη σειρά Μαρτίου. Ξεχώρισαν τα ΣΜΕ:

• Της ΑΛΦΑ με όγκο 29.565 από 29.450 ΣΜΕ λήξης Μαρτίου με 72.404 από 67.443 ανοικτά ΣΜΕ και τιμή κλεισίματος στα 1,12 ευρώ. Διακινήθηκαν επίσης 315 από 2302 ΣΜΕ λήξης Ιουνίου και τα ανοικτά ΣΜΕ έγιναν 4828 από 4662.
• Της ΕΤΕ που άλλαξαν χέρια 14.778 από 16.774 ΣΜΕ λήξης Μαρτίου με 23.934 από 20.935 ανοικτά ΣΜΕ και τιμή κλεισίματος 2,99 ευρώ. Διακινήθηκαν επίσης 61 από 160 ΣΜΕ λήξης Ιουνίου και τα ανοικτά ΣΜΕ έγιναν 1074 από 1057.
• Της ΕΥΡΩΒ με 16.742 από 4.209 ΣΜΕ λήξης Μαρτίου με 41.042 από 31.141 ανοικτά ΣΜΕ με τιμή κλεισίματος 0,887 ευρώ. Διακινήθηκαν επίσης 101 από 24 ΣΜΕ λήξης Ιουνίου και έγιναν 1074 από 988 τα ανοικτά ΣΜΕ.
• Της ΠΕΙΡ είχαν όγκο 9.154 από 3.591 ΣΜΕ λήξης Μαρτίου με 36.529 από 33.404 ανοικτά ΣΜΕ με τιμή κλεισίματος 1,30 ευρώ. Διακινήθηκαν επίσης 44 από 1056 ΣΜΕ λήξης Ιουνίου και τα ανοικτά ΣΜΕ έγιναν 2.135 από 2.117.

Τα καλύτερα σε όγκο εκτός των τραπεζικών blue chip ήταν τα 2770 από 766 ΣΜΕ της ΔΕΗ, τα 702 ΣΜΕ για ΕΛΛΑΚΤΩΡ, και τα 646 ΣΜΕ της ΜΥΤΙΛ λήξης Μαρτίου.

Το συναλλακτικό ενδιαφέρον στο stock repo ήταν αυξημένο αφορούσε τα 24.820 συμβόλαια για ΔΕΗ, τα 4.000 για ΕΛΧΑ, τα 3.000 για ΑΔΜΗΕ, τα 500 για ΟΛΠ, και τα 187 για ΕΕΕ.

Σχόλια εγχώριων αναλυτών

Ο υπεύθυνος τμήματος ανάλυσης της Leon Depolas Sec. Νίκος Καυκάς

Νέες σημαντικές πιέσεις καταγράφηκαν χθες για τον ΓΔΧΑ. Στο εσωτερικό, αλλά και στην υπόλοιπη Ευρώπη, έχουν ήδη παραβιαστεί κρίσιμα επίπεδα τιμών, με τις αρνητικές αποδόσεις να ξεπερνούν τις 10 ποσοστιαίες μονάδες από τα τελευταία ‘’υψηλά’’, ενώ οι εχθροπραξίες συνεχίζονται και ενδεχομένως να χειροτερεύσουν τις επόμενες ημέρες. Εν τω μεταξύ οι Κεντρικές Τράπεζες θα κληθούν να χαλιναγωγήσουν τον πληθωρισμό, ενδεχομένως αντιμετωπίζοντας παράλληλα σημαντική οικονομική επιβράδυνση. Ήτοι, το κατάλληλο επίπεδο επιτοκίων, θα συνεχίσει να προβληματίζει την Επενδυτική Κοινότητα για τους επόμενους μήνες.

Βραχυπρόθεσμα, η ορατότητα είναι χαμηλή, καθώς η επιδείνωση του μακροοικονομικού περιβάλλοντος επιβαρύνει τον Εγχώριο Τραπεζικό κλάδο στον οποίο, ουσιαστικά, οφειλόταν και η υπεραπόδοση του ΓΔΧΑ από αρχές του έτους. Ωστόσο, πιθανόν να υπάρξουν σημάδια εξάντλησης των επιθετικών πωλήσεων στην παρούσα φάση. Σε αυτό το πλαίσιο αναμένουμε ο ΓΔΧΑ να μπορέσει να σταθεροποιηθεί εντός της περιοχής των 840 – 820 μονάδων, με το βλέμμα μας στραμμένο σταθερά στις γεωπολιτικές εξελίξεις.

Σήμερα

Οι ασιατικές αγορές μετοχών εμφάνισαν μετριοπαθή κέρδη σήμερα Πέμπτη 3/3, αφού τα καθησυχαστικά σχόλια της Federal Reserve βοήθησαν την Wall Street να ανακάμψει, παρόλο που ο πόλεμος στην Ουκρανία οδήγησε τις τιμές του πετρελαίου και των βασικών εμπορευμάτων σε άνοδο διαρκείας σχηματίζοντας έναν ζοφερό οιωνό για τον πληθωρισμό παγκόσμια.

Η δεύτερη μεγαλύτερη πόλη της Ουκρανίας, το Χάρκοβο, υπέστη σφοδρό βομβαρδισμό την Τετάρτη και δεκάδες χώρες παρέπεμψαν στη Μόσχα να ερευνηθεί για πιθανά εγκλήματα πολέμου.

Οι αναλυτές της JPMorgan έστειλαν μια αυστηρή προειδοποίηση: «Πιστεύουμε ότι οι επενδυτές θα πρέπει να υπο-επενδύσουν στη ζώνη του ευρώ τόσο στο νόμισμα όσο και στο χώρο των μετοχών δεδομένης της ευαισθησίας της σε οποιαδήποτε περαιτέρω κλιμάκωση. Αναθεωρήσαμε τις προβλέψεις μας για τις τιμές των εμπορευμάτων κατά 10-20% υψηλότερα σε γενικές γραμμές, δεδομένης της εξελισσόμενης γεωπολιτικής κρίσης».

Στις 8:25:

• Ο ιαπωνικός Nikkei κέρδιζε +0,70%
• Ο δείκτης S&P/ASX 200 της Αυστραλίας κέρδισε +0,49%
• Ο δείκτης Kospi της Νότιας Κορέας βρέθηκε ψηλότερα κατά +1,64%
• Ο δείκτης Hang Seng του Χονγκ Κονγκ με εξασθένιση της ζήτησης  στο δεύτερο μέρος βρέθηκε +0,50% υψηλότερα
• Ο δείκτης Shanghai Composite της Κίνας σημείωσε οριακά κέρδη +0,02%
• Ο MSCI Asia ex Japan κέρδιζε +0,57% και ήταν στις 597,01 μονάδες.