Η επίδραση της δυναμικής της περασμένης μέρας
ΗΠΑ
Τη χειρότερη εβδομάδα από τον Οκτώβριο στη Wall Street, διαδέχθηκαν κέρδη για τις αμερικανικές μετοχές με τον Nasdaq να επιστρέφει στα ημερήσια άλματα. Ο Dow Jones ενισχύθηκε +0,76% ή 229,29 μονάδες, στις 30.211,91, ο S&P 500 σημείωσε άνοδο +1,61% στις 3.773,86 μονάδες και ο Nasdaq κινήθηκε υψηλότερα +2,55% στις 13.403,39 μονάδες.
Στον βιομηχανικό Dow Jones, τη μεγαλύτερη άνοδο σημείωσαν οι μετοχές των Microsoft (+3,6%) και Intel Corp. (+2,5%) ενώ τη μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν οι τίτλοι των Walgreens Boots (-2,1%) και Walmart (-0,8%). Στο επίκεντρο παρέμεινε η μετοχή της GameStop, δημοφιλής στους ιδιώτες επενδυτές της επενδυτικής πλατφόρμας Reddit. Χθες έχασε 30%.
Στο μακροοικονομικό πεδίο, η μεταποιητική δραστηριότητα των ΗΠΑ επιβραδύνθηκε ελαφρώς τον Ιανουάριο, ενώ οι τιμές για διάφορες πρώτες ύλες αυξήθηκαν στο υψηλότερο επίπεδο της τελευταίας δεκαετίας. Ο δείκτης μεταποίησης του ινστιτούτου ISM υποχώρησε στις 58,7 μονάδες τον πρώτο μήνα του έτους από τις 60,5 τον Δεκέμβριο.
«Το χρηματιστηριακό ράλι θα εκτροχιαστεί και θα δώσει δυνατότητες εισόδου σε επενδυτές ακόμα και 10% χαμηλότερα», προέβλεψε ο επικεφαλής στρατηγικής της Citigroup, Tobias Levkonich.
Η τιμή του πετρελαίου WTI ενισχύθηκε 2,6% στα 53,55 δολάρια ανά βαρέλι και η τιμή του χρυσού κινήθηκε υψηλότερα 0,7%. Επιπλέον το ασήμι έπιασε υψηλό οχτώ ετών, με εκτίναξη 11% στα 30,35 δολάρια καθώς οι μικροεπενδυτές της Reddit φαίνεται να στρέφονται στα εμπορεύματα μετά την GameStop. Το δολάριο ενισχύθηκε 0,6% έναντι του ευρώ που αγόραζε 1,2063 δολάρια. Η απόδοση του αμερικανικού 10ετούς ομολόγου κινήθηκε υψηλότερα στο 1,067%.
ΕΥΡΩΠΗ
Κέρδη έφερε η πρώτη σύνοδος για τον Φεβρουάριο στα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια. Ο πανευρωπαϊκός δείκτης Stoxx 600 ενισχύθηκε +1,24% στις 400,77 μονάδες, ο FTSE 100 στο Λονδίνο κινήθηκε υψηλότερα +0,92% στις 6.466,42 μονάδες, ο DAX 30 στη Φρανκφούρτη σημείωσε άνοδο +1,41% στις 13.622,02 μονάδες και ο CAC 40 στο Παρίσι κατέγραψε κέρδη +1,16% στις 5.461,68 μονάδες.
Σύμφωνα με το Reuters, ο δείκτης υπεύθυνων προμηθειών ΡΜΙ της IHS Markit για την μεταποίηση υποχώρησε στις 54,8 μονάδες τον Ιανουάριο, από 55,2 που ήταν τον Δεκέμβριο.
Στο εταιρικό πεδίο, περίπου 1 δις ευρώ ενδέχεται να χάσει η Ryanair κατά τη διάρκεια του τρέχοντος οικονομικού έτους, σημειώνοντας τη χειρότερη επίδοση που έχει καταγράψει ποτέ, όπως ενημέρωσε η ίδια.
ΧΑ
Η ανοδική δυναμική παγκόσμια, με χαμηλό τζίρο εδώ έφερε το φτωχό +0,04%
Την διαπραγμάτευση σφράγισε η δραματικές αλλαγές στην υπεροχής της ζήτησης έναντι της προσφοράς στο πρώτο δίωρο της συνεδρίασης. Σε εξαιρετικά χαλαρό συντονισμό με την πορεία των ευρωπαϊκών, όπου οι συναλλαγές άνοιξαν και συνέχισαν απρόσκοπτα ανοδικά. Εδώ στην αρχή και το τέλος της διαπραγμάτευσης υπήρξαν διαστήματα με κέρδη του μέσου όρου. Ο τζίρος πλησίασε τα 44,5 εκατ. ευρώ. Ξεχώρισαν για την ημερήσια πτώση τους άνω του -2,5% σε μέρα επιλεκτικής επιστροφής της ζήτησης οι ΕΛΛΑΚΤΩΡ -3,93%, ΛΑΜΔΑ -2,52%, ΑΡΑΙΓ -2,44% ΕΛΠΕ -1,82% και η ΣΑΡ -1,65%. Ενώ στον αντίποδα, με κέρδη πάνω από +1,00%, έκλεισαν, οι ΒΙΟ +2,98%, ΕΥΡΩΒ +1,93%, ΕΕΕ +1,32% και ΕΤΕ +1,08%, τα υπόλοιπα έξη blue chip με κέρδη είχαν άνοδο κάτω του +0,95%.
Η αγορά έκλεισε με άνοδο +0,04% ενώ εμφάνισε στο πρώτο μέρος απώλειες -0,67% και κέρδη ως +0,81% προηγούμενα, που ήταν κατώτερα από τις μεταβολές της τάξης του +1,00% των ευρωπαϊκών χρηματιστηρίων. Ο ΓΔ στο κλείσιμο σταμάτησε στις 749,73 μονάδες, δηλαδή 5,25 μονάδες πάνω από το κατώτερο μέρας. Δεν υπήρξε διάστημα με πλάγια πορεία των τιμών.
Περιγραφή δυναμικής
Μετά από άνοιγμα στις 749,50 με οριακό χάσμα (0,04 μονάδες) από το κλείσιμο της προηγούμενης (749,46), οι τιμές κινήθηκαν έτσι ώστε ο ΓΔ να διαπραγματευτεί νευρικά με ανοδική τάση που όρισε ο ΔΤΡ. Κυριάρχησε μετά την έναρξη η ζήτηση για λίγα λεπτά και μετά το πρώτο δεκάλεπτο ρευστοποιήσεις με οδηγό τις εντολές για τις τράπεζες και τις περισσότερες μετοχές του 25άρη. Η εγγραφή του ανώτερου μέρας, ήρθε στις 10:37 και ήταν οι 755,53 από 757,65 μονάδες που ήταν το μέγιστο την προηγούμενη. Το ελάχιστο εμφανίστηκε στις 11:39 και ήταν οι 744,48 από 742,24 μονάδες την περασμένη σύνοδο. Η αγορά σφραγίστηκε από το ενδιαφέρον των θεσμικών για ανάκτηση των απωλειών που έγιναν πρόσφατα σε μικρή ομάδα εκ των μετοχών του 25άρη, ενώ στα τραπεζικά blue chip η πτώση διέφερε ανά μετοχή στα διαστήματα των πιέσεων όπως και τα κέρδη στα ανοδικά.
Το αποτέλεσμα στην Αθήνα
Στην Αθήνα αυτή τη φορά, είχαμε πολύ χαλαρό συντονισμό με την παγκόσμια δυναμική ενώ χωρίς δοκιμασίες και περάσματα σε αρνητικό πεδίο επικράτησε σαφής και πλάγια ανοδική κίνηση για τους δείκτες του ευρώ. Στις δημοπρασίες εδώ, είχαμε υπεροχή της προσφοράς έναντι της ζήτησης και στις 17:12 ορίστηκε για τον μέσο όρο τιμή κλεισίματος 5,8 μονάδες κάτω από ανώτερο της διακύμανσης της συνόδου. Η αγορά έκλεισε με 15 από τα blue chip με πτώση. Η συνολική κεφαλαιοποίηση διαμορφώθηκε στα 50,941 από 50,935 δις ευρώ την περασμένη συνεδρία.
Ξεχώρισαν για τα κέρδη τους λίγες μετοχές από τα blue chip ήτοι ΔΕΗ +3,90%, ΤΕΝΕΡΓ +1,88%, ΜΥΤΙΛ +1,77%, και ΟΠΑΠ +1,50%. Ενώ στον αντίποδα, με απώλειες άνω του -1,50% οι ΕΛΛΑΚΤΩΡ -3,93%, ΛΑΜΔΑ -2,52%, ΑΡΑΙΓ -2,44% ΕΛΠΕ -1,82% και η ΣΑΡ -1,65%.
Τη σύνοδο σφράγισε χαμηλότερο έναντι της προηγούμενης συνεδρίας συναλλακτικό ενδιαφέρον, με πακέτα αξίας 2,007 από 3,574 εκατ. ευρώ την προηγούμενη για ΤΕΝΕΡΓ ΕΤΕ ΜΠΕΛΑ και ΤΙΤC.
Η δε εμφάνιση απωλειών σε 2 από τα 4 Τραπεζικά blue chip, θα μπορούσε να έχει σχέση με την επικράτηση ανοδικής δυναμικής για ελληνικά ομόλογα. Η απόδοση του δεκαετούς υποχώρησε στο 0,664% από 0,677% την προηγούμενη.
Επηρέασαν μεικτά, οι μεταβολές για τις Τράπεζες (+0,84%), αφού οι επενδυτές έκλεισαν την ΑΛΦΑ στο -0,26% από -4,38%, την ΕΤΕ στο +1,08% από -2,94%, ΕΥΡΩΒ στο +1,93% από -2,24% και την ΠΕΙΡ στο -1,11% από -2,17%. Οι μετοχές του FTSEM αντιμετωπίστηκαν καλύτερα από τα blue chip με μεταβολή +0,87% από -0,45%.
Η στατιστική εικόνα των blue chip δεν άλλαξε, όπως προκύπτει από το πλήθος των ανοδικών (10 από 9) έναντι των καθοδικών (15 από 15) και κανένα στα αμετάβλητα. Στο ΧΑ ο ΓΔ με μεταβολή +0,04% οδηγήθηκε στις 749,73 από 749,46 μονάδες, όταν ο 25άρης έκλεισε στις 1782,26 από 1782,15 με άνοδο +0,01%.
Για να συμβούν τα παραπάνω, ο τζίρος διαμορφώθηκε στα 44,464 από 69,899 εκατ. ευρώ και οι συναλλαγές με πακέτα είχαν αξία 2,007 από 3,574 εκατ. ευρώ. Το πλήθος των ανοδικών διαμορφώθηκε σε 51 από 45, των καθοδικών 54 από 55 και οι αμετάβλητες ανήλθαν σε 13 από 21.
Τεχνική ανάλυση Παράγωγα
Παράγωγα: H νευρική συσσώρευση βελτίωσε οριακά τις προσδοκίες
Στην πρώτη συνεδρίαση της βδομάδας και του μήνα, οι επενδυτές κίνησαν τον FTSE25 σε θετικό και αρνητικό πεδίο στο πρώτο μέρος, αλλά του προσέδωσαν κέρδη μόνιμα στο δεύτερο μέρος από τις 15:40, κατά την μετάβαση στην τελευταία ώρα και τις δημοπρασίες. Το άνοιγμα αντιστοιχούσε σε πτωτικό χάσμα 0,25 μονάδων. Τον έκλεισαν τελικά 0,11 μονάδες ψηλότερα. Το ελάχιστο ημέρας σημειώθηκε στις 11:40 και ήταν οι 1768,77 μονάδες. Το ανώτερο, οι 1797,81, εμφανίστηκε στις 10:37. Το κλείσιμο στις 1782,26 από 1782,15 μονάδες αντιστοιχεί σε μεταβολή +0,01% για τον 25άρη. Ο τζίρος στα παράγωγα υποχώρησε στα 8,800 εκατ. ευρώ.
Στα ΣΜΕ του 25άρη για την σειρά Φεβρουαρίου διακινήθηκαν 690 ΣΜΕ με ανώτερο τις 1794,00 μονάδες και χαμηλό ημέρας τις 1765,25, με τελευταίες πράξεις στις 1780,00 από 1778,25 και ανήλθαν σε 4141 από 4092 οι ανοικτές θέσεις. Εμφανίστηκε υψηλότερο ενδιαφέρον για την σειρά Μαρτίου με 72 ΣΜΕ να αλλάζουν χέρια με ανώτερο μέρας τις 1788,00 μονάδες και κατώτερο τις 1768,00 ενώ οι τελευταίες πράξεις έγιναν στις 1780,00 από 1784,50 μονάδες με αποτέλεσμα να γίνουν 263 από 266 τα ανοικτά συμβόλαια.
Στα δικαιώματα προαίρεσης του ίδιου δείκτη το ενδιαφέρον ήταν πολύ χαμηλό. Στα calls του 25άρη λήξης Φεβρουαρίου διακινήθηκαν 2 συμβόλαια για τιμή εξάσκησης τις 1875 μονάδες. Στα δικαιώματα αγοράς της επόμενης σειράς Μαρτίου δεν διακινήθηκαν συμβόλαια. Στα δικαιώματα πώλησης λήξης Φεβρουαρίου διακινήθηκαν 21 συμβόλαια, για τιμή εξάσκησης στις 1700 και τις 1750 μονάδες. Στα δικαιώματα πώλησης της σειράς Μαρτίου δεν διακινήθηκαν συμβόλαια.
Στα ΣΜΕ επί μετοχών οι συναλλαγές συνολικά υποχώρησαν από τα επίπεδα της προηγούμενης. Ξεχώρισαν τα ΣΜΕ της ΑΛΦΑ με 6573 συμβόλαια λήξης Μαρτίου, της ΕΤΕ με 5225, της ΕΥΡΩΒ με 4870, της ΠΕΙΡ με 3103, της ΔΕΗ με 3214, της ΕΛΛΑΚΤΩΡ με 833 για την τρέχουσα σειρά. Το συναλλακτικό ενδιαφέρον στο stock repo αφορούσε στα 21.400 για ΔΕΗ, στα 5180 για ΜΠΕΛΑ, στα 2000 για ΓΕΚΤΕΡΝΑ, στα 1270 για ΕΛΠΕ, στα 1000 για ΤΙΤC, στα 724 συμβόλαια για ΕΕΕ, στα 670 για ΟΛΠ και στα 40 για ΤΕΝΕΡΓ.
Από τους εγχώριους αναλυτές ξεχωρίσαμε την Merit Sec. που ειδοποίησε:“ Οι Amazon, Alphabet και Pfizer ανακοινώνουν αύριο αποτελέσματα 4ου τριμήνου. Σε μακροοικονομικά νέα, η ανακοίνωση του ΑΕΠ 4ου τριμήνου στην Ευρωζώνη την Τρίτη και του πληθωρισμού την Τετάρτη, καθώς και του δείκτη ανεργίας στις ΗΠΑ την Παρασκευή, είναι τα σημαντικότερα μακροοικονομικά νέα της εβδομάδας.
Η βραχυπρόθεσμη τάση παραμένει πτωτική, όσο ο ΓΔ βρίσκεται κάτω από τις 778 μονάδες και ο Τραπεζικός δείκτης κάτω από τις 472 μονάδες. Σημεία στήριξης οι 740 και 730 μονάδες και σημεία αντίστασης οι 760 και 778 μονάδες. Η Μυτιληναίος θα ανακοινώσει αποτελέσματα 4ου τριμήνου την Πέμπτη.
Τέρνα Ενεργειακή: τέθηκε σε ισχύ την Παρασκευή το έργο σύμπραξης Δημόσιου Ιδιωτικού Τομέα (ΣΔΙΤ) ‘Ολοκληρωμένη Διαχείριση Απορριμμάτων Περιφέρειας Πελοποννήσου’. Η σύμβαση του έργου προβλέπει την κατασκευή και λειτουργία τριών Μονάδων Επεξεργασίας Απορριμμάτων (ΜΕΑ) και ισάριθμων Χώρων Υγειονομικής Ταφής Υπολειμμάτων (ΧΥΤΥ) σε Αρκαδία, Μεσσηνία και Λακωνία, καθώς και δύο Σταθμών Μεταφόρτωσης Απορριμμάτων (ΣΜΑ) σε Κορινθία και Αργολίδα. Η συνολική διάρκεια της σύμβασης είναι 28 έτη και περιλαμβάνει τη διετή κατασκευαστική περίοδο και την 26ετη περίοδο λειτουργίας. Το ύψος της επένδυσης ανέρχεται σε €152 εκατ., εκ των οποίων τα €62,5 εκατ. προέρχονται από επιδότηση ΕΣΠΑ”.
Σχόλια εγχώριων αναλυτών
Ο Ηλίας Ζαχαράκης πρόεδρος και διευθύνων σύμβουλος της Fast Finance ΑΕΠΕΥ
Μένει να δούμε τι χρόνο θα χρειαστεί και πάλι η Αγορά, για να μας δώσει αγοραστικό σήμα. Αναμένεται σίγουρα αύξηση του volatility, παρόλα αυτά συνεχίζουμε να βλέπουμε πως Εταιρείες οι οποίες έχουν κάτι να μας πουν, να συνεχίζουν να έχουν καλή εικόνα.
Το επόμενο διάστημα θα καθορίσει σε τι φάση βρισκόμαστε. Οι ταλαντωτές μας στο ημερήσιο είναι σε ιδανικό επίπεδο για να αντιδράσουμε, παρόλα αυτά ας αφήσουμε την ίδια την Αγορά να μας δώσει την λύση χωρίς να υπερβάλουμε στην ανάληψη “Long” θέσεων, έστω και για Trading.
Η παράταση του χρονοδιαγράμματος σε σχέση με την πανδημία σίγουρα επηρεάζει, παρόλα αυτά η μεγαλύτερη εικόνα δείχνει ότι η Αγορά έχει μπει σε μεσοπρόθεσμη ανοδική τροχιά. Είναι δεδομένο ότι μία τόσο σημαντική άνοδος του τελευταίου διαστήματος, θα χρειαστεί χρόνο πριν μας δείξει την “συνέχεια του έργου”.
Προσέξτε την συμπεριφορά της Αγοράς, σε Ενέργεια, Πληροφορική και Κατασκευές. Δείχνει ότι οι κλάδοι αυτοί έχουν και το μεγαλύτερο ενδιαφέρον από τους Επενδυτές. Σίγουρα βιώνουμε μία δύσκολη περίοδο λόγω της υγειονομικής κρίσης, κάτι που ελαχιστοποιεί τα επιχειρηματικά νέα. Αυτό δεν σημαίνει ότι οι διεργασίες δεν συνεχίζονται και ότι Κεφάλαια που έχουν αποφασίσει να επενδύσουν στην Χώρα δεν θα έρθουν. Ο Αναπτυξιακός Νόμος και η επιδοτήσεις μέσω Ευρωπαϊκής Ένωσης, έχουν ενεργοποιήσει σημαντικούς Παίκτες να προχωρήσουν σε επενδύσεις στη Χώρα.
Η εικόνα της Οικονομίας θα ξεκαθαρίσει, όταν τα lockdown γίνουν παρελθόν. Αλλά είναι πολύ σημαντικό να δούμε αν θα σωθεί φέτος η Τουριστική περίοδος, μιας και ο Τουρισμός επιδρά σε πολύ μεγάλο ποσοστό στο ΑΕΠ της Χώρας”.
Σήμερα
Οι ασιατικές χρηματιστηριακές αγορές αύξησαν σήμερα Τρίτη τα κέρδη από τη Δευτέρα, λόγω της αυξημένης αισιοδοξίας σχετικά με τα πακέτα τόνωσης στις ΗΠΑ και την παγκόσμια οικονομική ανάκαμψη, ενώ οι μικροεπενδυτές αποχώρησαν από το GameStop και το νέο τους ενδιαφέρον ήταν για το ασήμι. Τη Δευτέρα, ερασιτέχνες επενδυτές που οργανώθηκαν σε ιστότοπους κοινωνικών μέσων όπως το Reddit και το Twitter, έβλεπαν ως πεδίο τοποθετήσεων το ασήμι, ανεβάζοντας τις μετοχές των εταιριών εξόρυξης σε όλο τον κόσμο και στέλνοντας εμπόρους πολύτιμων μετάλλων να ψάχνουν μπάρες ή ασημένια κέρματα για να καλύψουν τη ζήτηση.
Ο δείκτης MSCI για τις μετοχές της Ασίας-Ειρηνικού εκτός Ιαπωνίας αυξήθηκε 1,25% το μεσημέρι, αυξάνοντας την άνοδο της Δευτέρας. Στις 8:25 δική μας ώρα είχε μεταβολή +1,51%. Ο δείκτης Hang Seng του Χονγκ Κονγκ και ο δείκτης αναφοράς CSI300 της Κίνας άνοιξαν 1,7% και 0,33% υψηλότερα, αντίστοιχα. Στις 8:25 δική μας ώρα είχαν μεταβολές αντίστοιχα +1,54% και +1,30%. Ο Nikkei 225 της Ιαπωνίας κέρδισε 0,67%. Στις 8:25 δική μας ώρα είχε μεταβολή +0,97%.
Ο δείκτης αναφοράς της Αυστραλίας S & P / ASX 200 πρόσθεσε επιπλέον 1,23%, καθώς η κεντρική τράπεζα της χώρας αναμένεται να διατηρήσει την τρέχουσα πολιτική της. Στις 8:25 δική μας ώρα είχε μεταβολή +1,49%. Ο KOSPI της Νότιας Κορέας κέρδισε επίσης +2,3%, καθώς το κυβερνών κόμμα της χώρας ετοιμάζει έναν άλλο γύρο μέτρων για τον COVID-19 και έναν επιπλέον προϋπολογισμό. Στις 8:25 δική μας ώρα είχε μεταβολή +1,32%.
Οι αγορές ήταν σε πνευμα αισιόδοξο πριν από τις διαπραγματεύσεις την Τρίτη μεταξύ του Προέδρου των ΗΠΑ Τζο Μπάιντεν και των Ρεπουμπλικανών γερουσιαστών για ένα νέο νομοσχέδιο υποστήριξης των πληγέντων από την κρίση λόγω COVID. Το σχέδιο τόνωσης ύψους 618 δις δολαρίων που κυκλοφόρησε νωρίς τη Δευτέρα ήταν περίπου το ένα τρίτο του μεγέθους της πρότασης του Προέδρου. Οι κορυφαίοι παράγοντες του Δημοκρατικού κόμματος αργότερα τη Δευτέρα επιχείρησαν ένα βήμα προς την παράκαμψη των Ρεπουμπλικάνων μέσω του προϋπολογισμού.
